تغییر تاکتیک سرمایه‌گذاری در بورس
به گزارش پاداش، در شرایطی که برخی مناطق مرکزی در سوریه توسط نیروهای تروریستی تصرف شدند و ریسک تنش در سطح منطقه به طور فزاینده‌ای تعدیل شده است مشاهده می‌شود که در بازار سرمایه با چنین بهانه‌ای شاخص‌های سهامی عمدتا در صنایع و شرکت‌های لیدر بازار تا حدودی رو به اصلاح گذاشتند.
شناسایی سود و توقف در راستای ایجاد شفافیت در سطح منطقه اکنون با توجه به تحولات جدید، در دستور کار برخی از معامله‌گران قرار گرفته است. در این میان اما هستند معامله‌گرانی که از فرصت ایجاد شده در راستای تغییر چینش در پرتفوی بهره می‌برند و عمدتا با رویکردی مبتنی بر شناسایی سود از سایر صنایع اقدام به تزریق منابع خود به شرکت‌هایی با پتانسیل افزایشی قابل توجه می‌کنند.
این مهم در حالی به وقوع پیوست که سرمایه‌گذاران فعال در بازارهای مالی هفته گذشته به استقابل مذاکرات ژنو رفتند، به نحوی که در بازار دلار، طلا و سکه نیز شاهد افت معنادار قیمت‌ها بودیم و گمانه‌زنی‌ها پیرامون بهبود عملکرد شاخص‌های سهامی توام با پالس مثبت ژنو به تهران لحظه به لحظه تشدید می‌شد. به هر ترتیب خروجی این نشست تقریبا برای معامله‌گران نتایج ملموسی را به همراه نداشت و به طور مجدد نرخ‌ها در بازار موازی با افزایش مواجه شدند.
حال با توجه به این نکته که در شرایط کنونی اصلاح عمیق قیمتی در بازار سهام نخواهیم داشت و در کوتاه مدت پروسه استراحت به اتمام می‌رسد (با فرض عدم تشدید تنش در منطقه و ریسک جنگ) طبعا با راه‌اندازی بازار ارز توافقی و کشف قیمتی مبتنی بر عرضه و تقاضا در این بازار (در سطح 62 هزار تومان) مشاهده می‌شود که صنایع و شرکت‌های کوچک و متوسط بازار سرمایه تحت تاثیر این مهم با اقبال از سوی معامله‌گران همراه شدند. طبعا در صورتی که گزارشات با نرخ‌های جدید روانه بازار سهام شوند شرایط معاملاتی با بهبود چشم‌گیر همراه خواهد شد.
امروز سپه‌وند، عضو کمیسیون انرژی گفت: در حال حاضر در برخی از کشورها از جمله چین و کشورهای دوست، ارزهایمان بلوکه شده است و بدون عضویت FATF مشکلات همچنان پابرجا خواهد بود. این اظهار نظر در شرایطی مطرح شده است که دولت چهاردهم بارها از عزم جدی خود در راستای تعیین و تکلیف کردن موضوعات پیرامون FATF سخن به میان آورده است. آن طور که به نظر می‌رسد تا زمانی که وعده‌ها جامه عمل نپوشند همچنان در حوزه ریزساختارها با مشکلات عده‌ای مواجه خواهیم بود.
فارغ از این مهم اخیرا بلومبرگ در گزارشی عنوان کرده است که ولیعهد عربستان خواستار تقویت روابط تجاری با ایران و واشنگتن شده است. به باور برخی از کارشناسان اقتصادی اساسا بهبود روابط دیپلماتیک و توسعه تجاری تحت هر شرایطی حائز اهمیت خواهد بود اما سیاست‌گذاران می‌بایست بر این نکته که ممکن است با روی کار آمدن ترامپ، عربستان نیز تغییراتی را در سیاست خارجه خود در رابطه با ایران در نظر بگیرد را باید لحاظ کنند.
در شرایطی که 250 میلیارد تومان منابع حقیقی (با معیار سهام، حق تقدم و صندوق‌های سهامی) از گردونه معاملات بازار سهام خارج شده است، مشاهده می‌شود که صندوق‌های سهامی و مختلط هم با ارزش معاملات 2 هزار و 499 میلیارد تومانی بالغ بر 141 میلیارد تومان خروج پول را تجربه کردند.
امروز دماسنج بازار سهام با 15 هزار و 514 واحد کاهش در سطح 2 میلیون 399 هزار واحدی تثبیت شد. به رغم نزول 0.46 درصدی نماگر اصلی، معیار هم وزن با 0.13 درصد رشد همراه شد و تا سطح 769 هزار واحدی توانست پیشروی کند. ارزش معاملات خرد در معیار سهام، حق تقدم و صندوق‌های سهامی نیز در رقمی بالغ بر 8 هزار و 223 میلیارد تومانی قرار گرفت و 250 میلیارد تومان جریان نقد حقیقی از گردونه معاملات خارج شد.
در روز جاری برخی نمادهای معاملاتی نظیر کچاد، شتران، فخوز، خساپا و پارسان بیشترین تاثیر مثبت را در عملکرد شاخص کل بورس تهران داشتند. از طرفی نمادهایی همچون فارس، فولاد، فملی، پارس و وبملت بیشترین تاثیر منفی را در عملکرد دماسنج اصلی بازار سهام اعمال کردند.
در بررسی فهرست برترین گروه‌های صنایع به لحاظ ارزش معاملات در بورس تهران، مشاهده می‌شود که صنایعی نظیر خودرو، بانک‌ها و فلزات اساسی رتبه‌های اول تا سوم را در حوزه ارزش معاملات به ترتیب 751، 659 و 458 (همگی میلیارد تومان) به خود اختصاص داده‌اند.
مقایسه صنایع
در ارزیابی عملکرد صنعت ساختمانی بازار سهام، نماد معاملاتی کیسون با رشد 2.75 درصدی به قیمت 202 تومان رسید. این شرکت دارای حجم معاملاتی 355 میلیون برگه سهمی و ارزش معاملاتی بالغ بر 71 میلیارد تومانی است. نماد معاملاتی ثفارس هم امروز با 2.63 درصد نزول به قیمت 2 هزار و 514 تومان رسید. این شرکت با حجم معاملاتی 14 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 37 میلیارد تومان همراه بود. نماد ثشاهد با 0.65 درصد افزایش در سطح یک هزار و 85 تومان تثبیت شد. این شرکت با حجم معاملاتی 34 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 36 میلیارد تومان همراه بود.
در بررسی صنعت سیمانی نیز نماد معاملاتی سشرق با 0.44 درصد افزایش به قیمت 919 تومانی رسید. این شرکت با 14 میلیون برگه سهم ارزش معاملاتی در محدوده 13 میلیارد تومان را به ثبت رساند. از طرفی شرکت سخواف با 2.99 درصد افزایش در سطح 192 تومانی توانست با 59 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی در سطح 11 میلیارد تومان را به خود اختصاص دهد. نماد معاملاتی سخاش هم امروز با 1.81 درصد افت به قیمت 389 تومان رسید. این شرکت با حجم معاملاتی 27 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 10 میلیارد تومان همراه بود.
کارشناس بازار : مسعود کریمی
