به گزارش پاداش، طی چند روز آتی دونالد ترامپ به طور رسمی بر مسند ریاست جمهوری ایالات متحده آمریکا تکیه خواهد زد.  با اینکه چندی پیش رئیس صندوق بین‌المللی پول پیرامون تهدید ترامپ در حوزه اعمال تعرفه‌های تجاری هشدار داد اما عدم قطعیت‌ها درباره سیاست‌های تجاری دولتی که در کاخ سفید مستقر خواهد شد در حوزه‌هایی نظیر تعرفه، مالیات و... می‌تواند سمت و سوی اقتصاد جهانی را در سال 2025 تحت تاثیر بگذارد.

در شرایطی که تنها چند روز تا تحلیف ترامپ زمان باقی مانده‌ است مشاهده می‌شود که برخی از معامله‌گران در بازارهای مالی استراتژی‌های تازه‌ای را در دستور کار خود قرار می‌دهند.

در شرایط کنونی بخشی از سرمایه‌گذاران با اقدام به شناسایی سود، در تلاش هستند که پس از روی کار آمدن دولت جدید در ایالات متحده آمریکا دست به چینش تازه در پرتفوی خود بزنند.

در این حالت طبعا سیاست‌گذاری‌های جدید، تعرفه‌گذاری‌ها و حتی جهت‌گیری کامادیتی‌ها در بازارهای جهانی می‌تواند در وزن‌دهی بیشتر به صنایع دلاری یا ریالی از سوی سرمایه‌گذاران داخلی نقش بسزایی داشته باشد.

اکنون برخی دیگر از معامله‌گران هم بخشی از منابع مالی خود را به سمت خرید یونیت‌های سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا سوق داده‌اند و عده‌ای هم به دنبال خرید فیزیکی طلا هستند.

رفتارشناسی بازار سرمایه حاکی از این است؛ با توجه به ابهام پیش‌رو و به طور مشخص چند وجهی بودن شخصیت ترامپ و عدم تعادل در سیاست‌گذاری‌ها، طبعا شناسایی سود در برهه فعلی از سوی معامله‌گران ریسک‌گریز شاید چندان دور از منطق نباشد.

در این میان اما هستند معامله‌گرانی که با بهره‌برداری از شرایط فعلی اقدام به تغییر چینش در سبد سرمایه‌گذاری خود می‌کنند. شرایط کنونی در واقع این فرصت را در سطح بازار سهام ایجاد کرده است تا سهامدارانی که در قیمت‌های بالا اقدام به خرید سهام کردند، با استفاده از موقعیت فعلی دست به کاهش میانگین قیمت خرید سهام بزنند.

از سویی جمع‌آوری سهامی که اتفاقا از پتانسیل افزایشی مطلوبی برخوردار است در شرایط فعلی می‌تواند به افزایش سودآوری در موج آتی صعود شاخص‌های سهامی که چندان دور هم نخواهد بود، منتهی شود.

اکنون اسکناس آمریکایی در بازار آزاد در رقم 81 هزار و 300 تومان و سکه امامی در محدوده 56 میلیون و 590 هزار تومان (تا لحظه تنظیم این گزارش) معامله می‌شوند. طلای 18 عیار امروز 5 میلیون و 304 هزار تومان خرید و فروش شد. نرخ دلار در سامانه بازار ارز توافقی 66 هزار و 642 تومان قیمت خورد.

در شرایطی که 2 هزار و 405 میلیارد تومان منابع حقیقی (با معیار سهام، حق تقدم و صندوق‌های سهامی) از گردونه معاملات بازار سهام خارج شده است، مشاهده می‌شود که صندوق‌های سهامی و مختلط هم با ارزش معاملات 2 هزار و 381 میلیارد تومانی بالغ بر 402 میلیارد تومان خروج سرمایه را تجربه کردند.

امروز دماسنج بازار سهام با 53 هزار و 687 واحد افزایش در سطح 2 میلیون 857 هزار واحدی تثبیت شد. به رغم نزول 1.84 درصدی نماگر اصلی، معیار هم وزن با کاهش 1.54 درصدی در سطح 901 هزار واحدی عقبگرد کرد.  ارزش معاملات خرد در معیار سهام، حق تقدم و صندوق‌های سهامی نیز در رقمی بالغ بر 10 هزار و 937 میلیارد تومانی قرار گرفت و 2 هزار و 405 میلیارد تومان جریان نقد حقیقی از گردونه معاملات خارج شد.

در روز جاری برخی نمادهای معاملاتی نظیر وکغدیر، فایرا، همراه، شبهرن، تایرا بیشترین تاثیر مثبت را در عملکرد شاخص کل بورس تهران داشتند. از طرفی نمادهایی همچون فارس، فولاد، فملی، پارسان و وغدیر بیشترین تاثیر منفی را در عملکرد دماسنج اصلی بازار سهام اعمال کردند.

در بررسی فهرست برترین گروه‌های صنایع به لحاظ ارزش معاملات در بورس تهران، مشاهده می‌شود که صنایعی نظیر فلزات اساسی، شیمیایی و بانک‌ها رتبه‌های اول تا سوم را در حوزه ارزش معاملات به ترتیب 1608، 654 و 595 (همگی میلیارد تومان) به خود اختصاص داده‌اند.

مقایسه صنایع

در ارزیابی عملکرد صنعت بانکی بازار سهام، نماد معاملاتی وبملت با افت 2.97 درصدی در سطح 310 تومان تثبیت شد. این شرکت دارای حجم معاملاتی 1.3 میلیارد برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 421 میلیارد تومانی است. نماد معاملاتی وپارس هم امروز با 2.96 درصد افت به قیمت 334 تومان رسید. این شرکت با حجم معاملاتی 165 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 55 میلیارد تومان همراه بود. نماد ونوین با 2.95 درصد نزول در سطح 421 تومان تثبیت شد. این شرکت با حجم معاملاتی 118 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 49 میلیارد تومان همراه بود.

در بررسی صنعت خودرویی نیز نماد معاملاتی خودرو با 2.91 درصد کاهش به قیمت 364 تومانی رسید. این شرکت با 485 میلیون برگه سهم ارزش معاملاتی در محدوده 176 میلیارد تومان را به ثبت رساند. از طرفی شرکت خساپا با 2.85 درصد افت در سطح 296 تومانی قرار گرفت و توانست با 352 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی در سطح 104 میلیارد تومان را به خود اختصاص دهد. نماد معاملاتی خبهمن هم امروز با 2.89 درصد نزول به قیمت 218 تومان رسید. این شرکت با حجم معاملاتی 285 میلیون برگه سهم و ارزش معاملاتی بالغ بر 62 میلیارد تومان همراه بود.

کارشناس بازار : مسعود کریمی